Офшорний фонд

Офшорні фонди: суть та переваги

Послуги з відкриття офшорних фондів за кордоном, пропоновані компанією FBS-Offshore.com, неодмінно зацікавить підприємців, які вже мають певний досвід інвестування коштів в іноземний бізнес. Саме для тих, хто зацікавлений у збільшенні прибутку від таких інвестицій шляхом об’єднання кількох активів, призначено наші пропозиції про відкриття офшорного фонду. Розглянемо, що являє собою дана форма організації, які вона має переваги для успішного ведення бізнесу, а також, на які види підрозділяються зарубіжні офшорні фонди.

Загальний опис інвестиційного фонду

Фонд являє собою відокремлену форму організації бізнесу, що не має аналогів в англо-саксонському праві. Його ключовою відмінною рисою є відсутність власників. Це означає, що, хоча створення фонду та направлено на отримання вигоди фізичною особою або групою осіб, фактично, у фонду відсутні будь-які юридичні власники або співвласники, як це буває у випадку з корпорацією. Більше того, коли ми говоримо, про структуру фонду, тут не застосовуються такі терміни як партнери, акціонери або учасники. Вся діяльність фонду регулюється безпосередньо законодавством тієї держави, в якому він зареєстрований. При цьому інвестиційна політика такої організації практично ніким не регулюється, дозволяючи учасникам інвестувати кошти в найрізноманітніші інструменти, що дозволяють отримувати прибуток. Тому відкриття фонду в офшорній юрисдикції є досить вигідним вкладенням коштів, що дозволяє значно оптимізувати податкові виплати.

Класифікація офшорних фондів

У сучасній міжнародній фінансовій практиці існують класифікації фондів за кількома ознаками. Розглянемо найпоширеніші серед них. Перша і основна класифікація визначає дві великі категорії – відкриті і закриті фонди (відповідно Open-End Funds і Closed-End Funds). Різниця між ними полягає в способі організації фонду з точки зору пайового ціноутворення. Так, фонди відкритого типу працюють з акціями на вимогу. Тобто, залежно від того, коли інвестор вкладає кошти. При цьому відкритий тип не обмежує кількість вкладників. Що ж стосується фондів закритого типу, то тут випускається обмежена кількість паїв, які згодом можуть продаватися на біржі. При цьому їх вартість визначається ринковим попитом.

Ще одна класифікація поділяє фонди на такі категорії:

• Приватний фонд, у якому відсутній власник, проте є особи, які здійснюють контроль над його діяльністю. Кількість інвесторів тут зазвичай обмежена, і акції, відповідно, пропонуються в обмеженому числі.
• Професійний фонд, акції якого можуть пропонуватися виключно професійним інвесторам. Мова в даному випадку йде або про осіб, що інвестують в аналогічні активи професійно, або про просто заможних фізичних осіб (капітал становить не менше 1 млн. дол.), які погодилися бути прирівняними до професіоналів.
• Публічний фонд, що пропонує свої акції необмеженому числу інвесторів. До даної категорії висуваються суворіші вимоги, ніж до двох попередніх.

Всі фонди обов’язково створюються на основі однієї з наступних юридичних форм:

• Товариства (Partnership).
• Пайові трасти (Unit Trust).
• Компанії.

Найчастіше фонд створюється у формі компанії. При цьому відкриття фонду в офшорній юрисдикції означає, що реєстрація такої компанія проводиться з нерезидентним статусом і підлягає звільненню від податків, за винятком фіксованих щорічних зборів.

Структура офшорного фонду

Структура фонду досить специфічна. Як і у будь-якої компанії фонд має раду директорів, яка приймає рішення стратегічного плану. Однак крім цього фонд передбачає наявність таких осіб:

• Керуючий радою або Manager, що є ліцензованою фізичною або юридичною особою, яка визначає інвестиційну стратегію фонду, а також бере інвестиційні рішення.
• Адміністратор або Administrator, який також представляє собою ліцензовану фізичну або юридичну особу, яка є реєстраційним агентом компанії, веде реєстр акцій, здійснює контакти з акціонерами, несе відповідальність за бухгалтерію і обчислює вартість чистих активів.
• Зберігач (депозитарій) або Custodian, який може бути, як фізичною, так і юридичною особою. Він тримає активи фонду, здійснює операції з ними, збирає дивіденди по цінних паперах компанії і надає відповідну інформацію адміністратору.
• Аудитор або Auditor, що є особою, яка перевіряє бухгалтерію фонду (відзначимо, що для приватних і професійних фондів наявність цієї посади не є обов’язковою).
• Інвестиційний радник або Investment Advisor, який також може бути і фізичною та юридичною особою. У його обов’язки входить надання інвестиційних рекомендацій керуючому. Радником може бути творець фонду, або ж він може входити до ради директорів. Дана посада не є обов’язковою.

Але фонди засновуються і для вирішення специфічних завдань.

Переваги відкриття фондів

Як підкреслювалося раніше, основним напрямком у відкритті офшорних фондів є зниження податкових витрат і, відповідно, збільшення розміру чистого прибутку. Однак існує ще кілька завдань, для вирішення яких відкриваються такі компанії. Відзначимо деякі з них, які є основними перевагами офшорних фондів:

• Конфіденційний контроль над компанією. Замість фізичної або юридичної особи акціонером корпорації стає фонд, який не має формального власника.
• Відкриття корпоративних рахунків в банках без розкриття особистості бенефіціара. В даному випадку фонд заявляється як власник корпорації, що дозволяє зберегти анонімність реального власника.
• Передача або отримання коштів із звільненням від фінансових зобов’язань. В даному випадку використовуються схеми дарування або / та благодійності.

Існують і інші можливості використання офшорного фонду з метою отримання вигоди. Про них ви завжди зможете дізнатися від нашого фахівця, який не тільки надасть детальну консультацію, але й допоможе вибрати оптимальну схему відкриття закордонного фонду.